Žikeš, Filip Seasonality and the non-trading effect on central European stock markets / Filip Žikeš, Vít Bubák. -- Tab. -- Lit. - V tejto práci autori skúmajú existenciu tzv. sezónnych javov (seasonalities) a efektu neobchodovania na stredoeurópskych kapitálových trhoch. Vo svojej analýze aplikujú periodický autoregresívny model na modelovanie prvého i druhého momentu výnosov akcií. Autori ukazujú, že prítomnosť sezónnych javov je štatisticky významná v 1. momente u českého (PX-D) a poľského akciového indexu (WIG) a v 2. momente u maďarského akciového indexu (BUX). Efekt neobchodovania je štatisticky preukázateľný pri výnosoch poľských akcií. Autori prichádzajú k záveru, že sezónne javy pri výnosoch akcií obchodovaných na burzách v stredenej Európe nemožno pripísať žiadnemu špecifickému dennému efektu.

In Finance a úvěr. -- Praha : Univerzita Karlova, 2006. -- ISSN 0015-1920. -- Roč. 56, č. 1-2 (2006), s. 69-79

1. Európa stredná - akciové trhy

I. Bubák, Vít
II. Finance a úvěr. -- Roč. 56, č. 1-2 (2006), s. 69-79

339.727
ZV001